中国商业银行经济资本管理与操作风险控制研究
|
摘要
金融服务的管制放松和全球化,加上日益先进的金融技术和不断涌现的金融创新所带来的各种金融衍生品,正在使商业银行业务及其风险组合变得更为复杂。《巴塞尔新资本协议》将操作风险纳入资本监管范畴,要求银行提高操作风险管理水平,并为操作风险分配经济资本,以抵御操作风险可能带来的非预期损失。仅用传统的非定量分析法来识别和管理操作风险,已远不能满足中国金融业全面开放所面临的严峻形势。中国商业银行必须沿着国际银行业风险管理的发展方向,结合中国实际情况,从银行内部管理角度出发,研究如何运用经济资本管理来抵御操作风险,提高中国商业银行操作风险的管理水平和防御能力。
本文在商业银行经济资本管理和操作风险控制理论基础上,运用交易费用理论与人的机会主义倾向等理论,对操作风险和经济资本进行了制度经济学分析,全面剖析了中国商业银行操作风险的内涵、范畴、特征以及成因,研究了以经济资本管理为核心的风险管理体系的建立。并从制度经济学视角对操作风险控制中经济资本制度约束进行了分析,设计出了清晰、合理、规范的内部流程,从而形成了商业银行经济资本管理和操作风险管理的有效的激励与制约机制,并提出了适合于我国商业银行具体情况的操作风险经济资本的量化方法。
In the past 20 years, the focal point of the management of banks has turned from asssets and liabilities to risks. The management committee of Basel Bank issued the New Basel Capital Accord in 2004.It introduced the conception of operational risks and claimed banks to collect capital for operational risks especially. The conception of economic capital has been applied extensively. However, the domestic commercial banks haven’t known it yet. We should allot capital for operational risks and estabilish a new management model of risks.
The economic risk is a kind of capital, which is used to resist the loss that cannot be anticipated. It is drawed by the degree of capital risk. The core of the theory of economic capital is that the capital must marries the risk. It is not a real capital but can be concluded by calculation. It is equal to unexpected loss. It is the true risk for banks because they cannot take it into the costs of management through extracting reserves. It needs be digested by capital. The all definition to operational risks have stressed the inner operations. The staff, the procedure and the systems are all the factors of the operational risks.
The management of economic capital includes the calculation, the allotion and the achievement assessment.
We still have many problems to carry out the management, such as the lackness of technologies, the supervision capital and the present financial policies. To introduce the management of economic capital is an important transformation of interior control of Chinese banks. The present system of our commercial banks lacks a efficient encouragement and restrain mechanism.
The operational risk is a kind of inherent risk. It depends on the structure of system of banks. The most important factor is to set up an encouragement mechanism. Now there’re some defects in our banks which hinder the mechanism to take shape, such as the property rights of the state banks, the structure of the management and the inner control. These defects have intensified the personal opportunisms.
To estimate the operational risk is the basis of allotting the economic capital. The New Basel Capital Accord provided three method to calculate the economic risk.
Combining the theory with the domestic situations, we should take the elementary index as the temporary goal and the inner measurement as the forward goal. We should record every risk first and then analyse it so as to establish a data bank. To cover the risk with capital is the basic principle of banks. In the framework of modern commercial banks, the ability of development of banks is determinded by the ability of capital. The management of risks must be on the basis of economic capital. We should establish encouragement mechanism to realize the economic capital system.
本文在商业银行经济资本管理和操作风险控制理论基础上,运用交易费用理论与人的机会主义倾向等理论,对操作风险和经济资本进行了制度经济学分析,全面剖析了中国商业银行操作风险的内涵、范畴、特征以及成因,研究了以经济资本管理为核心的风险管理体系的建立。并从制度经济学视角对操作风险控制中经济资本制度约束进行了分析,设计出了清晰、合理、规范的内部流程,从而形成了商业银行经济资本管理和操作风险管理的有效的激励与制约机制,并提出了适合于我国商业银行具体情况的操作风险经济资本的量化方法。
In the past 20 years, the focal point of the management of banks has turned from asssets and liabilities to risks. The management committee of Basel Bank issued the New Basel Capital Accord in 2004.It introduced the conception of operational risks and claimed banks to collect capital for operational risks especially. The conception of economic capital has been applied extensively. However, the domestic commercial banks haven’t known it yet. We should allot capital for operational risks and estabilish a new management model of risks.
The economic risk is a kind of capital, which is used to resist the loss that cannot be anticipated. It is drawed by the degree of capital risk. The core of the theory of economic capital is that the capital must marries the risk. It is not a real capital but can be concluded by calculation. It is equal to unexpected loss. It is the true risk for banks because they cannot take it into the costs of management through extracting reserves. It needs be digested by capital. The all definition to operational risks have stressed the inner operations. The staff, the procedure and the systems are all the factors of the operational risks.
The management of economic capital includes the calculation, the allotion and the achievement assessment.
We still have many problems to carry out the management, such as the lackness of technologies, the supervision capital and the present financial policies. To introduce the management of economic capital is an important transformation of interior control of Chinese banks. The present system of our commercial banks lacks a efficient encouragement and restrain mechanism.
The operational risk is a kind of inherent risk. It depends on the structure of system of banks. The most important factor is to set up an encouragement mechanism. Now there’re some defects in our banks which hinder the mechanism to take shape, such as the property rights of the state banks, the structure of the management and the inner control. These defects have intensified the personal opportunisms.
To estimate the operational risk is the basis of allotting the economic capital. The New Basel Capital Accord provided three method to calculate the economic risk.
Combining the theory with the domestic situations, we should take the elementary index as the temporary goal and the inner measurement as the forward goal. We should record every risk first and then analyse it so as to establish a data bank. To cover the risk with capital is the basic principle of banks. In the framework of modern commercial banks, the ability of development of banks is determinded by the ability of capital. The management of risks must be on the basis of economic capital. We should establish encouragement mechanism to realize the economic capital system.
引文
①张吉光:《商业银行操作风险识别与管理》,中国人民大学出版社2005年版,第5页。
①卡罗尔.亚历山大:《商业银行操作风险》,中国金融出版社2005年版,第2页。
①李镇西、周凤亮:《商业银行经济资本管理探索与实践》,中国经济出版社2008版,第3页。
②卡罗尔.亚历山大:《商业银行操作风险》,中国金融出版社2005年版,第1页。
③张吉光、梁晓:《商业银行全面风险管理》,立信会计出版社2006年版,第181页。
④张吉光、梁晓:《商业银行全面风险管理》,立信会计出版社2006年版,第182页。
①贝纳姆:《交换成本的测量》,《制度、契约与组织》,经济科学出版社2003年版,第428页。
①(美)R.科斯:《企业、市场与法律》,上海三联书店1990年版
②(美)道格拉斯.C.诺思:《经济史中的结构与变迁》,上海三联书店1991年版,第2页
①(美)奥利弗.E.威廉姆森:《资本主义制度经济制度—论企业签约与市场签约》,商务印书馆2002年版,第29页。
①贝纳姆:《交换成本的测量》,《制度、契约与组织》,经济科学出版社2003年版,第428页。
②(美)科斯、诺思等著,(法)克劳德.梅纳尔:《制度、契约与组织—从新制度经济学角度的透视》,经济科学出版社2003年版,第18页
①注:亚当.斯密:《国民财富的性质和原因的研究》,商务印书馆1981年版,第14页
①科斯:《论生产的制度结构》,上海三联书店1994年版,第348页。
②诺思:《制度、制度变迁与经济绩效》,上海三联书店1994年版,第34页。
①威廉姆森:《资本主义经济制度》,商务印书馆2002年版,第68-70页。
①转引自迪取奇:《交易成本经济学》,经济科学出版社1999年版,第34页。
②章彰:《解读巴塞尔新资本协议》,中国经济出版社2005年版,第1页。
①《经济资本的内涵》,《上海农村金融》,2004年第6期。
①刘建德:《经济资本—风险和价值管理的核心》,《国际金融研究》2004年第8期,第45页。
②武剑:《论商业银行经济资本的配置与管理》,《新金融》,2004年第4期,第14页。
③张吉光、梁晓:《商业银行全面风向管理》,立信会计出版社2006年,第181页。
①彭建刚、周行健:《经济资本研究新进展》,《经济学动态》2008年第9期,第90页。
①〔澳〕克里斯·马腾:《银行资本管理》.王洪、漆艰明等译,机械工业出饭社2004年版。
①李萍:《中国商业银行经济资本管理的内涵浅析》,《管理观察》2008年9月,第114页。
②李镇西、周凤亮:《商业银行经济资本管理探索与实践》,中国经济出版社2008版,第26页。
①章彰:《解读巴塞尔新资本协议》,中国经济出版社2005年版,第3页。
①李萍:《中国商业银行内控管理的经济学研究》,《管理观察》2008年9月,第119页。
①汪竹松:《商业银行内部控制精析》,中国金融出版社2008年版,第3页。
①杜新宇、李萍:《东北地区银行业会计结算风险防范研究》,《现代商业》2008年第10期,第22页。
①马蔚华主编:《资本约束与经营转型》,中信出版社2005年版,第3页。
①张吉光、梁晓:《商业银行全面风险管理》,立信会计出版社2006年版,第146页。
①张吉光:《商业银行操作风险识别与管理》,中国人民大学出版社2005年版,第10页。
①厉吉斌:《商业银行操作风险管理》,上海财经大学2008年版,第38页。
①李志辉:《中国商业银行风险控制和资本充足性管制研究》,中国金融出版社2006年版,第296页。
①康芒斯:《制度经济学》(上册),于树生译,商务印书馆1997年版,87页。
②这是旧制度学派的瓦尔特·c·尼尔对制度特征的概括,转引自张宇燕:《经济发展与制度选择》,中国人民大学出版社1993年版,第113页。
③诺思:《经济史中的结构与变迁》,上海三联书店1994年版,225-226页。
④诺思:《制度、制度变迁与经济绩效》,上海三联书店1994年版,第3页。
⑤参见林毅夫,关于制度变迁的经济学理论:诱致性变迁与强制性变迁,载.R科斯等编的《财产权利与制度变迁》,上海三联书店1991年版。
⑥樊纲:《渐进式改革的政治经济学分析》,上海远东出版社,第16页。
①诺思:《经济史中的结构与变迁》,上海三联书店1994年版,第225页。
①戴维斯,诺思:《制度变迁的理论:概念与原因》,《财产权利与制度变迁》,上海三联书店1994年版,第274-291页。
②行为主体所占优势或是指信息优势,如制度内涵性缺陷所带来的制度风险是由信息不对称引致的;或指地位优势,如强制性制度变迁是由统治阶级的强势地位所强行推进的。
③青木昌彦:《比较制度分析》,上海远东出版社2001年12月版,第28页。
1.袁庆明著.新制度经济学.北京:中国发展出版社,2005.
2.卢现祥主编.新制度经济学.武汉:武汉大学出版社,2004.
3.卢现祥著.西方新制度经济学(修订版).北京:中国发展出版社,2003.
4.彭德琳著.新制度经济学.武汉:湖北人民出版社,2002.
5. [德]柯武刚,史漫飞.制度经济学—经济秩序与公共政策.北京:商务印书馆,2000.
6.盛洪主编.现代制度经济学.背景:北京大学出版社,2003.
7.约翰.康芒斯.制度经济学(上下册).北京:商务印书馆,1962.
8. [日]青木昌彦.比较制度分析.上海:上海远东出版社,2001.
9.黄少安主编.制度经济学研究(第三辑).北京:经济科学出版社,2004.
10.山东大学经济研究中心.制度经济学研究(第1卷).北京:经济科学出版社,2003.
11.段文斌,陈国富,谭庆刚,董林辉著.制度经济学—制度主义与经济分析.天津:南开大学出版社,2003.
12.朱琴芬编著,新制度经济学,上海:华东师范大学出版社,2006.
13.张曙光执行主编.中国制度变迁的案例研究,北京:中国财政经济出版社,2002.
14.张曙光著.中国转型中的制度结构与变迁,北京:经济科学出版社,2005.
15.戚聿(yu)东主笔,中国经济运行中的垄断与竞争.北京:人民出版社,2004.
16. [日]青木昌彦,奥野正宽编著.经济体制的比较制度分析.北京:中国发展出版社,2005.
17.肖条军著.博弈论及其应用.上海:上海三联书店,2004.
18.埃瑞克.G.菲吕博顿,鲁道夫.瑞切特编.孙经纬译.新制度经济学.上海:上海财经大学出版社,2003.
19.于维生,朴正爱编著.博弈论及其在经济管理中的应用.北京:清华大学出版社,2005.
20. [美]詹姆斯.米勒(James Miller)著.李绍荣译.活学活用博弈论—如何利用博弈论在竞争中获胜.北京:中国财政经济出版社,2006.
21.陈荣荣,王新宏主编.中国经济增长:制度因素分析.北京:社会科学文献出版社,2005.
22.李建德著.经济制度演进大纲.北京:中国财政经济出版社,2002.
23.窦洪权著.银行公司治理分析.北京:中信出版社,2005.
24.谢平、陆磊著.中国金融腐败的经济学分析.北京:中信出版社,2005.
25. [美]Erik Banks著.倪鹏翔,张晓英译.金融风险管理的简要规则.北京:清华大学出版社,2005.
26.杨家才著.新理念下的银行监管.北京:中国金融出版社,2005.
27.汪建峰编著.商业银行操作风险管理事务.北京:中国工商出版社,2005.
28. [美]亨利.范.格罗,索尼亚.布雷约维克.布拉格塔诺维克著.银行风险分析与管理(第二版).北京:中国人民大学出版社,2006.
29.陶广峰,张宇润等著.金融创新与制度创新.北京:中国政治大学出版社,2006.
30.张成虎,孙景,李淑彪著银行技术风险监管.北京:经济管理出版社,2005.
31. [美]Robert Hubner等著.李雪莲译.金融机构操作风险新论.天津:南开大学出版社,2005.
32.张吉光著.商业银行操作风险识别与管理.北京:中国人民大学出版社,2005.
33.孙宽平主编.转轨、规制与制度选择.北京:社会科学文献出版社,2004.
34.卡罗尔.亚历山大Carol Alexander编著.陈林龙等译.北京:中国金融出版社,2005.
35.招商银行研究部主编.商业银行管理前沿.北京:中信出版社,2005.
36.马蔚华主编.资本约束与经营转型.北京:中信出版社,2005.
37.马克.洛尔等.金融风险管理手册.北京:机械工业出版社,2005.
38.巴塞尔银行监管委员会.巴塞尔银行监管委员会文献汇编.北京:中国金融出版社,2002.
39.诺斯.制度、制度变迁与经济绩效.上海:上海三联书店,1994.
40. [德]K.F.齐默尔曼主编.申其辉,孙静,周晓等译.经济学前沿问题.北京:中国发展出版社,2004.
41.全贤唐,张健编.经济博弈分析.北京:机械工业出版社,2003.
42.黄泰岩,杨万东主编.国外经济热点前沿.北京:经济科学出版社,2005.
43.程恩富,胡乐明主编.新制度主义经济学.北京:经济日报出版社,2005.
44.汪丁丁,韦森,姚洋.制度经济学三人谈.北京:北京大学出版社,2005.
45.周小全著.竞争、产权与绩效—中国银行业产业组织问题研究.北京:经济科学出版社,2004.
46.胡健著.俄罗斯转轨的制度经济学分析.学林出版社,2004.
47.邢毓静著.放松资本管制的进程.北京:中国金融出版社,2004.
48.吕中楼著.新制度经济学研究.北京:中国经济出版社,2005.
49. [美]约翰.N.德勒巴克,[美]约翰.V.C.奈编.张宇燕等译.新制度经济学前沿.北京:经济科学出版社,2003.
50.弓孟谦著.资本运行论--《资本论》与市场经济研究.北京:北京大学出版社,2004.
51.顾钰民著.马克思主义制度经济学—理论体系.比较研究.应用分析.上海:复旦大学出版社,2005.
52.郑先炳著.解读花旗银行.北京:中国金融出版社,2005.
53. [日]繁人都重著.张敬惠等译.制度经济学回顾与反思.西南财经大学出版社,2004.
54.罗平编著.巴塞尔新资本协议研究文献及评述.北京:中国金融出版社,2004.
55.章彰著.解读巴塞尔新资本协议.北京:中国经济出版社,2005.
56.付正辉著.商业银行资本管理与风险控制—释解《巴塞尔新资本协议》.北京:经济日报出版社,2005.
57.赵先信著.银行内部模型和监管模型—风险计量与资本分配.上海:上海人民出版社,2004.
58.康书生著.银行制度比较与趋势研究.北京:中国金融出版社,2005.
59.政治经济学评论2004卷(第2辑).北京:中国人民大学出版社,2004
60. [美]科斯哈特斯蒂格利茨,等著.[瑞]拉斯.沃因汉斯.韦坎德编.李风圣主译.《契约经济学》.北京:经济科学出版社,2003.
61. [美]艾里克.拉斯缪森著.博弈与信息—博弈论概论(第二版).生活.读书.新知三联书店.北京大学出版社,2003.
62.程虹著.制度变迁的周期—一个一般理论及其对中国改革的研究.北京:人民出版社,2000.
63.程恩富,胡乐明主编.经济学方法论-马克思、西方主流与多学科视角.上海:上海财经大学出版社,2002.
64. [美]盖瑞.J.米勒著.王勇,赵莹,高笑梅,季虹译.韦森总校译.《管理的困境—科层的政治经济学》.上海:上海人民出版社,2002.
65.大卫.G.梅斯(David G. Mayes)等著.方文等译.《改进银行监管》.北京:中国人民大学出版社,2006.
66.李镇西、周凤亮著.《商业银行经济资本管理探索与实践》.北京:中国经济出版社,2008年.
67.李志辉著.《中国银行业风险控制和资本充足性管制研究》.北京:中国金融出版社,2007年.
68.厉吉斌著.《商业银行操作风险管理》.上海:上海财经大学出版社,2008年.
69.杨有振著.《中国国有商业银行制度创新研究》.北京:经济科学出版社,2007年.
70.廖继全主编.《银行经济资本管理》.北京:企业管理出版社,2008年.
71.汪竹松、刘鹰等编著.《商业银行内部控制精析》.北京:中国金融出版社,2008年.
72.张振学著.《制度高于一切》.北京:中国商业出版社,2006年.
1.张曙光.论制度均衡和制度变革.经济研究,1992(6).
2.李雪莲.“巴塞尔协议对银行经营行为的影响分析”.《财经研究》,2003.(5).
3.候荣华.制度经济学方法论.财经研究,2000年第9期.
4.傅耀.当代西方新制度经济学方法论探析.内蒙古社会科学,2002年第4期.
5.姜建清.强化资本充足率管理是商业银行实现科学发展的助推器.中国金融家,2004(9).
6.蒋超良.创新基础制度安排,构建风险控制长效机制.新金融,2005(5).
7.罗平,王胜邦.操作风险监管的国际视野.银行家,2005(5).
8.名家论坛.聚焦银行操作风险.银行家,2005(5).
9.张吉光.何谓操作风险.数字财富,2004(9).
10.张吉光.国内银行业关于操作风险的五大认识误区(关注国内银行业操作风险之一.国际金融报,2004-11-5.
11.张吉光.银行操作风险管理存在的三大缺陷(关注国内银行业操作风险之二)国.际金融报,2004-11-12.
12.中国银行业监督管理委员会网站:www.cbrc.gov.cn
13.中国人民银行网站:www.pbc.gov.cn
14.英国银行家协会网站:www.bba.org.uk
15.巴塞尔银行监管委员会网站: www.bis.org
16.王文星.建立操作风险管理制度完善金融风险监控体系[J].福建金融,2006(04).
17.潘建国.基于非直接损失性的商业银行操作风险度量研究[D].天津财经大学, 2007.
18.彭莉戈.对我国商业银行操作风险管理的思考[J].甘肃农业, 2006(04).
19.巴特尔,廉桂萍.论我国商业银行操作风险的防范[J].北方经济, 2007(16).
20.熊翠芹.商业银行操作风险研究[J].广西财经学院学报, 2007(01).
21.万杰,苗文龙.国内外商业银行操作风险现状比较及成因分析[J].国际金融研究, 2005(07).
22.叶立新.巴塞尔新协议下我国商业银行资本监管研究[D].南京理工大学, 2006.
23.贤成毅.我国银行资本监管制度与国际惯例的接轨与差距[J].改革与战略, 2004(12).
24.周一平,欧阳姝.论收入作为银行操作风险度量标准的基础[J].大众科学.科学研究与实践, 2007(13)
25.翠芹.商业银行操作风险研究[J].广西财经学院学报, 2007(01)
1. Alexander,C,ed.(1996).The Handbook of Risk Management and Analysis, Chichester Wiley..
2. Federal Deposit Insurance Corporation. Supervisory Guidance on Operational Risk Advanced Measurement Approaches for Regulatory Capital, July 2003. http://www.fdic.gov/regulations/laws/publiccomments/basel/oprisk.pdf.
3. Hans Geiger. Regulating and Supervising Operational Risk for Banks, presented at the Conference“Future of Financial Regulation :Global Regulatory Reform and Implications for Japan ,17 Oct 2000.
4. Basel Committee on Banking Supervision. Operational Risk (Consultative Document) , January 2001. http://www.bis.org/publ/bcbsca07.pdf.
5. Hal Scott and Howell Jackson. Operational Risk Insurance Treatment under the New Basel Accord, International Finance Seminar,Spring 2002.
6. International Swaps and Derivatives Association,Inc. Operational Risk Regulatory Apporach Discussion Paper, September 2000. http://www.isda.org/press/pdf/orradp900.pdf.
7. Addrew P.Kuritzkes and Hal S. Scott. Sizing Operational Risk and the Effect of Insurance: Implications for the Basel II Capital Accord. http://www.law.harvard.edu/programs/pifs/pdfs/kuritzkes_scoctt.pdf.
8. Morton Glantz,“Managing Bank Risk”, Academic Press,2002
9. Philippe Jorion,“Value At Risk”, Mc Grall-Hill Company,2002
10. IDEAS: http://ideas.repec.org/
11. ECONPAPERS: http://econpapers.hhs.se/
12. NETEC: http://netec.mcc.ac.uk/WoPEc.html
13. World Bank: http://publications.worldbank.org/ecommerce/
14. Gapper,Denton,1997,All that Glitters-The Fall of Barings,Penguin Books.
15. Duncan Wilson,Dec.1995,Operational Value at Risk,Risk.
16. Basel Committee on Banking Supervision,September 2001,The regulatory treatment of operational risk,Working paper 8.
17. COSOCommittee,2003,EnterpriseRiskManagementFramework,http://www.erm.coso.org
18. Samad-Khan A ,Gittleson D.Q4 1998,Measuring Operational Risk,Global Trading.
19. Jose A Lopez, Nov2002, Operational risk management for financial institutions, journal of Financial Regulation & Compliance.
20. Rob Garver, Dec2003, How Operational Risk Plan Became Battleground, American Banker.
21. Schroeck,G.(2002),Risk Management and Value Creation in Financial Institutions, John Wiley and Sons.
22. Kass,R. et al.(2001),Modern Actuarial Risk Theory,Kluwer Academic Publishers
①卡罗尔.亚历山大:《商业银行操作风险》,中国金融出版社2005年版,第2页。
①李镇西、周凤亮:《商业银行经济资本管理探索与实践》,中国经济出版社2008版,第3页。
②卡罗尔.亚历山大:《商业银行操作风险》,中国金融出版社2005年版,第1页。
③张吉光、梁晓:《商业银行全面风险管理》,立信会计出版社2006年版,第181页。
④张吉光、梁晓:《商业银行全面风险管理》,立信会计出版社2006年版,第182页。
①贝纳姆:《交换成本的测量》,《制度、契约与组织》,经济科学出版社2003年版,第428页。
①(美)R.科斯:《企业、市场与法律》,上海三联书店1990年版
②(美)道格拉斯.C.诺思:《经济史中的结构与变迁》,上海三联书店1991年版,第2页
①(美)奥利弗.E.威廉姆森:《资本主义制度经济制度—论企业签约与市场签约》,商务印书馆2002年版,第29页。
①贝纳姆:《交换成本的测量》,《制度、契约与组织》,经济科学出版社2003年版,第428页。
②(美)科斯、诺思等著,(法)克劳德.梅纳尔:《制度、契约与组织—从新制度经济学角度的透视》,经济科学出版社2003年版,第18页
①注:亚当.斯密:《国民财富的性质和原因的研究》,商务印书馆1981年版,第14页
①科斯:《论生产的制度结构》,上海三联书店1994年版,第348页。
②诺思:《制度、制度变迁与经济绩效》,上海三联书店1994年版,第34页。
①威廉姆森:《资本主义经济制度》,商务印书馆2002年版,第68-70页。
①转引自迪取奇:《交易成本经济学》,经济科学出版社1999年版,第34页。
②章彰:《解读巴塞尔新资本协议》,中国经济出版社2005年版,第1页。
①《经济资本的内涵》,《上海农村金融》,2004年第6期。
①刘建德:《经济资本—风险和价值管理的核心》,《国际金融研究》2004年第8期,第45页。
②武剑:《论商业银行经济资本的配置与管理》,《新金融》,2004年第4期,第14页。
③张吉光、梁晓:《商业银行全面风向管理》,立信会计出版社2006年,第181页。
①彭建刚、周行健:《经济资本研究新进展》,《经济学动态》2008年第9期,第90页。
①〔澳〕克里斯·马腾:《银行资本管理》.王洪、漆艰明等译,机械工业出饭社2004年版。
①李萍:《中国商业银行经济资本管理的内涵浅析》,《管理观察》2008年9月,第114页。
②李镇西、周凤亮:《商业银行经济资本管理探索与实践》,中国经济出版社2008版,第26页。
①章彰:《解读巴塞尔新资本协议》,中国经济出版社2005年版,第3页。
①李萍:《中国商业银行内控管理的经济学研究》,《管理观察》2008年9月,第119页。
①汪竹松:《商业银行内部控制精析》,中国金融出版社2008年版,第3页。
①杜新宇、李萍:《东北地区银行业会计结算风险防范研究》,《现代商业》2008年第10期,第22页。
①马蔚华主编:《资本约束与经营转型》,中信出版社2005年版,第3页。
①张吉光、梁晓:《商业银行全面风险管理》,立信会计出版社2006年版,第146页。
①张吉光:《商业银行操作风险识别与管理》,中国人民大学出版社2005年版,第10页。
①厉吉斌:《商业银行操作风险管理》,上海财经大学2008年版,第38页。
①李志辉:《中国商业银行风险控制和资本充足性管制研究》,中国金融出版社2006年版,第296页。
①康芒斯:《制度经济学》(上册),于树生译,商务印书馆1997年版,87页。
②这是旧制度学派的瓦尔特·c·尼尔对制度特征的概括,转引自张宇燕:《经济发展与制度选择》,中国人民大学出版社1993年版,第113页。
③诺思:《经济史中的结构与变迁》,上海三联书店1994年版,225-226页。
④诺思:《制度、制度变迁与经济绩效》,上海三联书店1994年版,第3页。
⑤参见林毅夫,关于制度变迁的经济学理论:诱致性变迁与强制性变迁,载.R科斯等编的《财产权利与制度变迁》,上海三联书店1991年版。
⑥樊纲:《渐进式改革的政治经济学分析》,上海远东出版社,第16页。
①诺思:《经济史中的结构与变迁》,上海三联书店1994年版,第225页。
①戴维斯,诺思:《制度变迁的理论:概念与原因》,《财产权利与制度变迁》,上海三联书店1994年版,第274-291页。
②行为主体所占优势或是指信息优势,如制度内涵性缺陷所带来的制度风险是由信息不对称引致的;或指地位优势,如强制性制度变迁是由统治阶级的强势地位所强行推进的。
③青木昌彦:《比较制度分析》,上海远东出版社2001年12月版,第28页。
1.袁庆明著.新制度经济学.北京:中国发展出版社,2005.
2.卢现祥主编.新制度经济学.武汉:武汉大学出版社,2004.
3.卢现祥著.西方新制度经济学(修订版).北京:中国发展出版社,2003.
4.彭德琳著.新制度经济学.武汉:湖北人民出版社,2002.
5. [德]柯武刚,史漫飞.制度经济学—经济秩序与公共政策.北京:商务印书馆,2000.
6.盛洪主编.现代制度经济学.背景:北京大学出版社,2003.
7.约翰.康芒斯.制度经济学(上下册).北京:商务印书馆,1962.
8. [日]青木昌彦.比较制度分析.上海:上海远东出版社,2001.
9.黄少安主编.制度经济学研究(第三辑).北京:经济科学出版社,2004.
10.山东大学经济研究中心.制度经济学研究(第1卷).北京:经济科学出版社,2003.
11.段文斌,陈国富,谭庆刚,董林辉著.制度经济学—制度主义与经济分析.天津:南开大学出版社,2003.
12.朱琴芬编著,新制度经济学,上海:华东师范大学出版社,2006.
13.张曙光执行主编.中国制度变迁的案例研究,北京:中国财政经济出版社,2002.
14.张曙光著.中国转型中的制度结构与变迁,北京:经济科学出版社,2005.
15.戚聿(yu)东主笔,中国经济运行中的垄断与竞争.北京:人民出版社,2004.
16. [日]青木昌彦,奥野正宽编著.经济体制的比较制度分析.北京:中国发展出版社,2005.
17.肖条军著.博弈论及其应用.上海:上海三联书店,2004.
18.埃瑞克.G.菲吕博顿,鲁道夫.瑞切特编.孙经纬译.新制度经济学.上海:上海财经大学出版社,2003.
19.于维生,朴正爱编著.博弈论及其在经济管理中的应用.北京:清华大学出版社,2005.
20. [美]詹姆斯.米勒(James Miller)著.李绍荣译.活学活用博弈论—如何利用博弈论在竞争中获胜.北京:中国财政经济出版社,2006.
21.陈荣荣,王新宏主编.中国经济增长:制度因素分析.北京:社会科学文献出版社,2005.
22.李建德著.经济制度演进大纲.北京:中国财政经济出版社,2002.
23.窦洪权著.银行公司治理分析.北京:中信出版社,2005.
24.谢平、陆磊著.中国金融腐败的经济学分析.北京:中信出版社,2005.
25. [美]Erik Banks著.倪鹏翔,张晓英译.金融风险管理的简要规则.北京:清华大学出版社,2005.
26.杨家才著.新理念下的银行监管.北京:中国金融出版社,2005.
27.汪建峰编著.商业银行操作风险管理事务.北京:中国工商出版社,2005.
28. [美]亨利.范.格罗,索尼亚.布雷约维克.布拉格塔诺维克著.银行风险分析与管理(第二版).北京:中国人民大学出版社,2006.
29.陶广峰,张宇润等著.金融创新与制度创新.北京:中国政治大学出版社,2006.
30.张成虎,孙景,李淑彪著银行技术风险监管.北京:经济管理出版社,2005.
31. [美]Robert Hubner等著.李雪莲译.金融机构操作风险新论.天津:南开大学出版社,2005.
32.张吉光著.商业银行操作风险识别与管理.北京:中国人民大学出版社,2005.
33.孙宽平主编.转轨、规制与制度选择.北京:社会科学文献出版社,2004.
34.卡罗尔.亚历山大Carol Alexander编著.陈林龙等译.北京:中国金融出版社,2005.
35.招商银行研究部主编.商业银行管理前沿.北京:中信出版社,2005.
36.马蔚华主编.资本约束与经营转型.北京:中信出版社,2005.
37.马克.洛尔等.金融风险管理手册.北京:机械工业出版社,2005.
38.巴塞尔银行监管委员会.巴塞尔银行监管委员会文献汇编.北京:中国金融出版社,2002.
39.诺斯.制度、制度变迁与经济绩效.上海:上海三联书店,1994.
40. [德]K.F.齐默尔曼主编.申其辉,孙静,周晓等译.经济学前沿问题.北京:中国发展出版社,2004.
41.全贤唐,张健编.经济博弈分析.北京:机械工业出版社,2003.
42.黄泰岩,杨万东主编.国外经济热点前沿.北京:经济科学出版社,2005.
43.程恩富,胡乐明主编.新制度主义经济学.北京:经济日报出版社,2005.
44.汪丁丁,韦森,姚洋.制度经济学三人谈.北京:北京大学出版社,2005.
45.周小全著.竞争、产权与绩效—中国银行业产业组织问题研究.北京:经济科学出版社,2004.
46.胡健著.俄罗斯转轨的制度经济学分析.学林出版社,2004.
47.邢毓静著.放松资本管制的进程.北京:中国金融出版社,2004.
48.吕中楼著.新制度经济学研究.北京:中国经济出版社,2005.
49. [美]约翰.N.德勒巴克,[美]约翰.V.C.奈编.张宇燕等译.新制度经济学前沿.北京:经济科学出版社,2003.
50.弓孟谦著.资本运行论--《资本论》与市场经济研究.北京:北京大学出版社,2004.
51.顾钰民著.马克思主义制度经济学—理论体系.比较研究.应用分析.上海:复旦大学出版社,2005.
52.郑先炳著.解读花旗银行.北京:中国金融出版社,2005.
53. [日]繁人都重著.张敬惠等译.制度经济学回顾与反思.西南财经大学出版社,2004.
54.罗平编著.巴塞尔新资本协议研究文献及评述.北京:中国金融出版社,2004.
55.章彰著.解读巴塞尔新资本协议.北京:中国经济出版社,2005.
56.付正辉著.商业银行资本管理与风险控制—释解《巴塞尔新资本协议》.北京:经济日报出版社,2005.
57.赵先信著.银行内部模型和监管模型—风险计量与资本分配.上海:上海人民出版社,2004.
58.康书生著.银行制度比较与趋势研究.北京:中国金融出版社,2005.
59.政治经济学评论2004卷(第2辑).北京:中国人民大学出版社,2004
60. [美]科斯哈特斯蒂格利茨,等著.[瑞]拉斯.沃因汉斯.韦坎德编.李风圣主译.《契约经济学》.北京:经济科学出版社,2003.
61. [美]艾里克.拉斯缪森著.博弈与信息—博弈论概论(第二版).生活.读书.新知三联书店.北京大学出版社,2003.
62.程虹著.制度变迁的周期—一个一般理论及其对中国改革的研究.北京:人民出版社,2000.
63.程恩富,胡乐明主编.经济学方法论-马克思、西方主流与多学科视角.上海:上海财经大学出版社,2002.
64. [美]盖瑞.J.米勒著.王勇,赵莹,高笑梅,季虹译.韦森总校译.《管理的困境—科层的政治经济学》.上海:上海人民出版社,2002.
65.大卫.G.梅斯(David G. Mayes)等著.方文等译.《改进银行监管》.北京:中国人民大学出版社,2006.
66.李镇西、周凤亮著.《商业银行经济资本管理探索与实践》.北京:中国经济出版社,2008年.
67.李志辉著.《中国银行业风险控制和资本充足性管制研究》.北京:中国金融出版社,2007年.
68.厉吉斌著.《商业银行操作风险管理》.上海:上海财经大学出版社,2008年.
69.杨有振著.《中国国有商业银行制度创新研究》.北京:经济科学出版社,2007年.
70.廖继全主编.《银行经济资本管理》.北京:企业管理出版社,2008年.
71.汪竹松、刘鹰等编著.《商业银行内部控制精析》.北京:中国金融出版社,2008年.
72.张振学著.《制度高于一切》.北京:中国商业出版社,2006年.
1.张曙光.论制度均衡和制度变革.经济研究,1992(6).
2.李雪莲.“巴塞尔协议对银行经营行为的影响分析”.《财经研究》,2003.(5).
3.候荣华.制度经济学方法论.财经研究,2000年第9期.
4.傅耀.当代西方新制度经济学方法论探析.内蒙古社会科学,2002年第4期.
5.姜建清.强化资本充足率管理是商业银行实现科学发展的助推器.中国金融家,2004(9).
6.蒋超良.创新基础制度安排,构建风险控制长效机制.新金融,2005(5).
7.罗平,王胜邦.操作风险监管的国际视野.银行家,2005(5).
8.名家论坛.聚焦银行操作风险.银行家,2005(5).
9.张吉光.何谓操作风险.数字财富,2004(9).
10.张吉光.国内银行业关于操作风险的五大认识误区(关注国内银行业操作风险之一.国际金融报,2004-11-5.
11.张吉光.银行操作风险管理存在的三大缺陷(关注国内银行业操作风险之二)国.际金融报,2004-11-12.
12.中国银行业监督管理委员会网站:www.cbrc.gov.cn
13.中国人民银行网站:www.pbc.gov.cn
14.英国银行家协会网站:www.bba.org.uk
15.巴塞尔银行监管委员会网站: www.bis.org
16.王文星.建立操作风险管理制度完善金融风险监控体系[J].福建金融,2006(04).
17.潘建国.基于非直接损失性的商业银行操作风险度量研究[D].天津财经大学, 2007.
18.彭莉戈.对我国商业银行操作风险管理的思考[J].甘肃农业, 2006(04).
19.巴特尔,廉桂萍.论我国商业银行操作风险的防范[J].北方经济, 2007(16).
20.熊翠芹.商业银行操作风险研究[J].广西财经学院学报, 2007(01).
21.万杰,苗文龙.国内外商业银行操作风险现状比较及成因分析[J].国际金融研究, 2005(07).
22.叶立新.巴塞尔新协议下我国商业银行资本监管研究[D].南京理工大学, 2006.
23.贤成毅.我国银行资本监管制度与国际惯例的接轨与差距[J].改革与战略, 2004(12).
24.周一平,欧阳姝.论收入作为银行操作风险度量标准的基础[J].大众科学.科学研究与实践, 2007(13)
25.翠芹.商业银行操作风险研究[J].广西财经学院学报, 2007(01)
1. Alexander,C,ed.(1996).The Handbook of Risk Management and Analysis, Chichester Wiley..
2. Federal Deposit Insurance Corporation. Supervisory Guidance on Operational Risk Advanced Measurement Approaches for Regulatory Capital, July 2003. http://www.fdic.gov/regulations/laws/publiccomments/basel/oprisk.pdf.
3. Hans Geiger. Regulating and Supervising Operational Risk for Banks, presented at the Conference“Future of Financial Regulation :Global Regulatory Reform and Implications for Japan ,17 Oct 2000.
4. Basel Committee on Banking Supervision. Operational Risk (Consultative Document) , January 2001. http://www.bis.org/publ/bcbsca07.pdf.
5. Hal Scott and Howell Jackson. Operational Risk Insurance Treatment under the New Basel Accord, International Finance Seminar,Spring 2002.
6. International Swaps and Derivatives Association,Inc. Operational Risk Regulatory Apporach Discussion Paper, September 2000. http://www.isda.org/press/pdf/orradp900.pdf.
7. Addrew P.Kuritzkes and Hal S. Scott. Sizing Operational Risk and the Effect of Insurance: Implications for the Basel II Capital Accord. http://www.law.harvard.edu/programs/pifs/pdfs/kuritzkes_scoctt.pdf.
8. Morton Glantz,“Managing Bank Risk”, Academic Press,2002
9. Philippe Jorion,“Value At Risk”, Mc Grall-Hill Company,2002
10. IDEAS: http://ideas.repec.org/
11. ECONPAPERS: http://econpapers.hhs.se/
12. NETEC: http://netec.mcc.ac.uk/WoPEc.html
13. World Bank: http://publications.worldbank.org/ecommerce/
14. Gapper,Denton,1997,All that Glitters-The Fall of Barings,Penguin Books.
15. Duncan Wilson,Dec.1995,Operational Value at Risk,Risk.
16. Basel Committee on Banking Supervision,September 2001,The regulatory treatment of operational risk,Working paper 8.
17. COSOCommittee,2003,EnterpriseRiskManagementFramework,http://www.erm.coso.org
18. Samad-Khan A ,Gittleson D.Q4 1998,Measuring Operational Risk,Global Trading.
19. Jose A Lopez, Nov2002, Operational risk management for financial institutions, journal of Financial Regulation & Compliance.
20. Rob Garver, Dec2003, How Operational Risk Plan Became Battleground, American Banker.
21. Schroeck,G.(2002),Risk Management and Value Creation in Financial Institutions, John Wiley and Sons.
22. Kass,R. et al.(2001),Modern Actuarial Risk Theory,Kluwer Academic Publishers